Advent beteiligt sich an dem Paketlogistiker Hermes

Kirkland & Ellis, Walker Morris, Schweibert Leßmann & Partner und BSP haben Advent International beraten. Milbank hat Otto begleitet. Allen & Overy hat Fedex beraten.

Die internationale Investmentgesellschaft Advent beteiligt sich an dem Paketlogistiker Hermes, der bislang zu 100 Prozent dem Hamburger Handels- und Dienstleistungskonzern Otto Group gehörte. Advent wird 25 Prozent der Geschäftsanteile an Hermes Deutschland übernehmen und 75 Prozent an Hermes in Großbritannien. Die geplante Transaktion müsse noch von Gremien und Kartellbehörden freigegeben werden.

Über die Aufnahme eines strategischen Partners bei seiner Logistiktochter denkt Otto schon seit mindestens zwei Jahren nach und hatte im Mai eine Lösung im Laufe des Jahres angekündigt. An der Beteiligung habe es ein enorm hohes Interesse von potenziellen Marktpartnern gegeben. Laut Medienberichten war darunter auch der US-Logistikkonzern Fedex.

Paketdienste boomen in den großen Industrieländern, doch ist die Konkurrenz hart, gerade gegenüber den ehemals staatlichen Postunternehmen. Daraus resultiert ein hoher Investitionsbedarf, den der Familienkonzern wohl nicht mehr allein stemmen will. Otto hat auch noch eine dritte Ländergesellschaft in Frankreich für eine Beteiligung geöffnet, doch kam es bei den Verhandlungen wegen des französischen Corona-Lockdowns zu Verzögerungen. Daher liegt für Hermes Frankreich noch kein Abschluss vor.

Hermes beschäftigt insgesamt etwa 10.200 Mitarbeiter bei einem Umsatz von rund 3,5 Milliarden Euro. Rund zwei Drittel des Geschäfts entfallen auf Deutschland und Großbritannien. Es handelt sich also um ein Geschäft im Milliardenbereich. Ein Kaufpreis wurde nicht veröffentlicht. Der US-amerikanische Private-Equity-Investor Advent verwaltet ein Vermögen von 44 Milliarden Dollar (37 Milliarden Euro) und tritt nun erstmals mit einem größeren Investment in der Logistikbranche in Erscheinung.

Das Kirkland & Ellis Team umfasste Adrian Maguire (Bild – London), Dr. Benjamin Leyendecker (beide M&A/Private Equity), Christopher Shield (Bank- und Finanzrecht; London; alle Federführung); Associates: Dr. Sebastian Häfele, Greta-Josefin Harnisch, Dr. Christoph Jerger, Christina Albath, Dan Clarke, Claire Rushton (beide London; alle M&A/Private Equity).

Das Walker Morris Team bestand aus Andrew Rayment (Arbeitsrecht).

Das Schweibert Leßmann & Partner Team umfasste Dr. Rüdiger Hopfe, Priscilla Ries; Associate: Merle Schimanke (alle Arbeitsrecht).

Berater Otto Inhouse Recht (Hamburg): Martin Mildner (General Counsel/Global Head of M&A), Dr. Steffen Jaeniche, Dr. Christian Post (beide Corporate), Britta von Mutius (Handelsrecht)
Inhouse Steuern (Hamburg): Peter Carstens (Vice President Group Taxation).

Das Milbank Team bestand aus Dr. Norbert Rieger, Dr. Sebastian Heim (beide Federführung), Dr. Ulrike Friese-Dormann (alle Corporate/M&A), Dr. Rolf Füger (Steuerrecht), Dr. Alexander Rinne (Kartellrecht), Lisa O’Neill (Corporate/M&A), Russell Jacobs (Steuerrecht; beide London); Associates: Dr. Leopold Riedl (Frankfurt), Malte Krohn, Dr. Pascal Härdtner, Jan Mahlke, Maximilian Pechtl, Alexandra Schäfer (alle Corporate/M&A), Dr. Moritz Philipp, Dr. Arne Hammerich, James Seddon (London; alle drei Steuerrecht), Andrew Reilly, Sarah Ullathorne (beide Corporate/M&A; beide London), Alexander Zyrewitz (Kartellrecht).

Das Allen & Overy Team wurde von Dr. Matthias Horn (Frankfurt), Christiaan de Brauw (Amsterdam; beide Corporate/M&A) geleitet.

Das BSP Team umfasste Linda Harroch (Partner) und Yseult Tournebize (Counsel).

Involved fees earner: Christiaan de Brauw – Allen & Overy; Matthias Horn – Allen & Overy; Linda Harroch – Bonn Steichen & Partners; Yseult Tournebize – Bonn Steichen & Partners; Dan Clarke – Kirkland & Ellis; Leon Daoud – Kirkland & Ellis; Sebastian Häfele – Kirkland & Ellis; Greta-Josefin Harnisch – Kirkland & Ellis; Benjamin Leyendecker – Kirkland & Ellis; Adrian Maguire – Kirkland & Ellis; Claire Rushton – Kirkland & Ellis; Christopher Shield – Kirkland & Ellis; Ulrike Friese-Dormann – Milbank LLP; Rolf Füger – Milbank LLP; Arne Hammerich – Milbank LLP; Pascal Härdtner – Milbank LLP; Sebastian Heim – Milbank LLP; Russell Jacobs – Milbank LLP; Malte Krohn – Milbank LLP; Jan Mahlke – Milbank LLP; Lisa O’Neill – Milbank LLP; Maximilian Pechtl – Milbank LLP; Moritz Philipp – Milbank LLP; Andrew Reilly – Milbank LLP; Leopold Riedl – Milbank LLP; Norbert Rieger – Milbank LLP; Alexander Rinne – Milbank LLP; Alexandra Schäfer – Milbank LLP; James Seddon – Milbank LLP; Sarah Ullathorne – Milbank LLP; Alexander Zyrewitz – Milbank LLP; Merle Schimanke – Schweibert Leßmann & Partner; Rüdiger Hopfe – Schweibert Leßmann & Partner; Priscilla Ries – Schweibert Leßmann & Partner; Andrew Rayment – Walker Morris;

Law Firms: Allen & Overy; Bonn Steichen & Partners; Kirkland & Ellis; Milbank LLP; Schweibert Leßmann & Partner; Walker Morris;

Clients: Advent International; FedEx; Otto;

Author: Naoual Sadouqi